Osnovano je 14. juna 1949. godine inicijativom entuzijasta na čelu sa Slavkom Popovićem, Jovanom Čikarićem, Đokom Karafilovićem.
Već u prvoj deceniji postojanja ponelo je titulu najboljeg pozorišta u Sremu. Nakon nešto više od dve decenije rada, uz brojne “plime i oseke”, ponovo je registrovano 1972, a negovanjem satire, kao glavne odlike dela Branislava Nušića, postizani su zapaženi rezultati širom bivše Jugoslavije.
Nastaje pauza problematičnih 90-tih, a prava stvaralačka reinkarnacija počinje u 21. veku.
Pozorište u život vraća predstava „Varoška kapija“, autora Srđana Maleševića, u režiji Dušana Tubića, 25. juna 2001, na sceni tadašnjeg Doma kulture. Ostala su zabeležena i imena Jovice Lazića, Milana Tubića, Bojana Balaža, Miloša Vodogaza, Aleksandra Jovanovića, Bojana Gašparovića, Jovana Bibića, Bojane Meseldžije, Mirjane Jovanović…
Poseban stil scenskog izražaja nastaje predstavom “Čin pred buru iliti đavolji mizanscen” kada se javnosti prvi put predstavlja reditelj Cvetin Aničić. Sa festivala širom Srbije predstava donosi 24 nagrade.
Usledile su “Na Drini ćuprija”, “Frankenštajn”, “Kakav radostan dan”, “Jelena Trojanska”, “Gospođa ministarka”, “Želim da se oslobodim“, “Mulen Ruž”, “Soba za uspavanku”, “Peva pet’o u šupi”, “Rasprodaja”, “Portret maligne ćelije”, “Bal vampira”, “Neću da ćutim”…
I tako sve do, sada već tradicionalnog, Festivala “Svratište u pozorište” i današnjih dana kada nagrade sa brojnih nastupa donosi predstava “Rođene”…
Uporedo se neguje i dečja lutkarska scena. “Zmajeve dečje igre”, “Radost Evrope”, brojni kampovi prijateljstva, humanitarni rad sa decom sa smetnjama u razvoju, saradnja sa pozorištima širom sveta…
Moskva, Sankt Peterburg, Temišvar, Beč, Linc, Sofija, Postojna, Dizeldorf, Keln, Mostar, Bugojno, Kolašin, Split, Vis, Komiža, Pula, Cres, Vinkovci, Vukovar, Pačetin, Retkovci, cela Vojvodina, Srbija… Lista gradova u kojima je aplaudirano šidskim glumcima je poduža.
Uspeh nije došao samo s entuzijazmom i predanim radom Cvetina Aničića i članova pozorišta, već i kroz podršku šidske opštine i ulaganje novca za mlade u kulturi, što je uvrstilo Šid među četiri najbolja amaterska pozorišta u Srbiji.